Czym tak naprawdę ma być…

Czym tak naprawdę ma być Liquid, trochę o rynkach OTC

● Tether już jest na Liquidzie.
● Bcash jest na liquidzie (lol, poważnie)
● Jest Integracja Lightning Network na Liquidzie
● Narzędzia do Atomic Swapów na Liquidzie
● Portfel Blockstream Green już ma obsługę Liquida
● Za niedługo BitMex doda wpłaty i wypłaty w Liqudzie
● Powstaje wiele stablecoinów na Liquid
● Liquid ma Confidental Transactions oraz Smart kontrakty

Ludzie nie ogarniają co się dzieje. Liquid będzie niesamowicie istotną platformą i sporo namiesza. Nie będzie on wykorzystywany przez przeciętnych użytkowników, bo nie jest usługą skierowaną dla nich. Będzie to bardziej platforma dla dużych traderów. Oczywistą korzyścią o czym większość ludzi myśli będą szybkie transfery BTC i Tethera pomiędzy giełdami. Blok wpada co minutę, 2 wymagane potwierdzenia, więc w 2 minuty będzie można przerzucić BTC lub Tether np. z Bitfinexa na BitMex, albo Hiuobi. Tak naprawdę Liquid będzie czymś sporo większym…

In addition to Bitfinex, a number of other Liquid members are working on enabling Liquid USDt, including BTSE, BTCTrader/BtcTurk, OKEx, OKCoin, RenrenBit, and Sideshift AI. Liquid USDt can be easily added to existing Liquid Bitcoin (L-BTC) integrations, and even more support for Tether on Liquid is expected later in the year.

Confidental Transactions właśnie ze względu na używanie jako platformy do handlu. Jeżeli jakiś coin daje możliwość zabezpieczenia na swoim łańcuch monet, zależnie od Liquida, można taki coin tworzyć na Liquidzie. Jest to bardzo proste. Już dziś można nawet gówniane Ethereum przenieść na liquid i przesyłać. Podobnie tokeny ERC20. Jest integracja C-Lightning, liquid jest w pełni kompatybilny, więc rozwój LN będzie jednoczesny dla BTC i Liquida. Obecnie za bardzo nie ma sensu tego robić, jest to po prostu możliwość na przyszłość a że łatwo można to zrobić to, robimy to… W zasadzie to można dziś przenieść nawet amelkowy ePLN na Liquida i przesyłać go Ligtningiem. Oczywiście dla każdego coina trzeba robić osobną sieć i kanały, więc raczej będzie to używane tylko dla bardzo popularnych krypto, np. Tether, BTC a może i Shitereum 😛

Liquid jest skierowany do giełd, instytucji finansowych. Obecni członkowie Liquid obejmuja:

The Liquid Network is comprised of a group of exchanges, traders, and financial institutions from 9 countries across 4 continents. Currently, there are a total of 35 Liquid Members, including: Altonomy, Bitbank, Bitfinex, Bitmax, BitMEX, Bitso, Blue Fire Capital, BTCBOX, BTCTrader/BtcTurk, BTSE, Cobo, Coinone, Coinut, Crypto Garage, DGroup, DMM Japan, FRNT Financial, Gate.io, GOPAX (operated by Streami), Huobi, L2B Global, OKCoin, OpenNode, Poolin, Prycto, Sideshift AI, The Rock Trading, SIX Digital Exchange, TaoTao, Tilde, Unocoin, Xapo, XBTO, and Zaif.

Docelowo Liquid ma służyć jako platforma wymiany OTC, wszelkich tokenów, coinów, BTC, stokenizowanych papierów wartościowych itp. Liquid jest tworzony od początku pod to. Tu nawiązuję do wszędobylskiego pieprzenia o ETH i tokenizowania na nim różnych aktywów. Liquid od początku jest tworzony jako platforma do takich czynności, przez poważny i profesjonalny Blockstream w który zainwestowały różne VC, między innymi AXA. Co wybiorą instytucje do handlu stokenizowanymi aktywami? niepewne ETH pod kontrolą dzieciaka z kaprysami, czy profesjonalnie tworzoną platformę przez Blockstream?

This is a completely new field, so building security token applications should be engineering-intensive work. Liquid Securities instead provides us with everything we need to get going out-of-the-box, helping us to get our token issuances to market faster. The fact that Liquid is built by one of the most accomplished teams in the Bitcoin industry gives us even more confidence in the service’s future.

– Simon Dixon, CEO of BnkToTheFuture

Liquid jest rozwijany bezpośrednio od początku jako platforma handlu stokeniozowanymi assetami. Ma Confidental transactions (wyobrażacie sobie poważny handel na ETH gdzie każda transakcja jest jawna), ma smart kontrakty. Na tym polu ETH jest po prostu pozamiatane a Liquid nadaje się do takich zastosowań dużo bardziej

Obecnie mamy już narzędzia do Atomic Swapów i możemy z nich korzystać: https://docs.blockstream.com/liquid/swap_tool.html

Każdy z was może dziś łatwo pozyskać L-USDT czy L-BTC (wystarczy np. na Hiuobi lub Bitfinexie przekonwertować BTC na L-BTC, za darmo 1:1), znaleźć chętną osobę do wymiany, ustalić cenę i dokonać tego kilkoma kliknięciami. Nie musicie nikomu ufać, nie musicie znać tej osoby, bez zaufanej trzeciej strony, dokonujecie pewnej wymiany miedzy sobą. W zasadzie zdecentralizowane giełdy przestają mieć sens, jeżeli to samo można zrobić na Liquidzie, bez ujawniania wartości transakcji i płacenia jakiegokolwiek fee, bez żadnej platformy. Ostatecznie możemy łatwo i tanio bez żadnych pośredników handlować między sobą stablecoin / BTC. Obecnie trwają prace nad wieloma innymi stablecoinami, wielu różnych walut. Każdy z was może pobrać portfel Blockstream Green (tutaj mój opis portfela) i przesłać na niego L-BTC czy L-Tether a następnie nim handlować bez czyjejkolwiek wiedzy.

Tutaj macie nagranie jak dokonać takiego atomic swapa na liquidzie BTC / USDT: https://youtu.be/kIY2wFQMwM0?t=1054 i każdy z was może to już dziś zrobić…

Trochę o rynkach OTC

Skąd w ogóle nazwa liquid? Od płynności. Dostawców płynności bo tym ba być liquid, skupić rynki OTC i dać doskonałe narzędzia do tego oparte na zdecentralizowanej platformie blockchainowej, ponieważ dziś handel OTC nadal odbywa się poza tą technologią… Rynek handlu BTC na rynkach OTC jest szacowany na mniej więcej 2-3 x większe obroty niz na giełdach. Praktycznie każda większa giełda posiada rynek OTC. Większość ludzi nie zdaje sobie z tego sprawy. Na takim rynku tylko instytucje mogą się rejestrować, nie osoby prywatne. Najczęściej minimalne wartości handlu to 100-200k$. Handel na OTC nie wpływa na kurs BTC, więc to pieprzenie że ktoś musi kto posiada sporo BTC i kiedy będzie chciał je sprzedać strasznie zbije kurs można włożyć między bajki. Sam by sobie szkodził i nie mógł ani sprzedać drogo, ani kupić tanio, bo by sobie sam przebijał order booki.

Tutaj macie opis jak wygląda handel na rynkach OTC: https://medium.com/circle-research/how-does-crypto-otc-actually-work-e2215c4bb13 naprawdę radzę kliknąć i poczytać.
Przypominam że handel OTC według szacunków jest 2-3 większy niż handel BTC na zwykłych giełdach. Praktycznie każda giełda ma swój rynek OTC, nawet wasze ukochane Binance, Coinbase maja swoje rynki OTC. Nawet nasz Polski BitBay ma swoje OTC. Tu macie listę jaka udało mi się znaleźć:

OTC Desks / Brokers / Block Liquidity Providers

Genesis Global Trading
DRW / Cumberland
Galaxy Digital
Circle Trade / Poloniex
SigOne Capital
Gemini ← Access to daily cross auction as well
Jump Trading
Octagon Strategy
Altonomy
Coinbase Prime (OTC coming soon)
Galois Capital
Akuna Capital
itBit
SFOX
FBG Capital
B2C2
DAM/Digital Asset Management
OSL
BlockFills
Tilde
XBTO Trading(U.S.), XBTO International
BEQUANT
Wyre
QCP Capital
L2B Global / Tenbagger / HodlHodl [Multisig contract]
Koi Trading
Kaiserex
i2Trading
Shift Markets
Caleb and Brown
LGO Markets
SJMX Blocks (San Juan Mercantile Exchange)
Kraken ← Inquire about Dark Pool
HodlHodl
BitSTAMP
ORTUS (Bithumb)
Huobi OTC
Bittrex
Lumentrades
HitBTC
CoinCheck
BlockEx
Unocoin
BitBay
CBANX
BloomX
Xapo
BitPanda Plus
Bity
CMT Digital
Hehmeyer Trading + Investments
TrigonX
BitTrade
BitStocks
Bitcoin Suisse
Golix (formerly BitFinance, Zimbabwe): (Apply)
Coinbase
Key Digital
CoinAll
Athena
IBC Group
DV Chain / DV Trading
CoinCola
CoinCloud
Cryset
RockitCoin
CoinField
BitQuoine OTC
Investors Of Crypto
Coinchange
BitcoinToYou
HiveEx.com
Chain Partners
Brevy
GSR Markets
Einstein.Exchange
Bitbuy
KoinBros (added April 2019, per their request)
Kenetic Capital [Inactive]
Additional brokers and block liquidity providers by CME Group
14 Bitcoin OTC brokers you need to know by SFOX

Publicly Traded — ETF/Futures/Options/Swaps/etc. (regulated)

Grayscale/Bitcoin Investment Trust: $GBTC
XBT Provider
Bitcoin Tracker One (Nasdaq Stockholm) ETN: $CXBTF (trades in U.S. on Fidelity)
CBOE XBT Futures [Paused March 2019, no new contracts being added]
CME Bitcoin Futures
LedgerX
3iQ: Global Cryptoasset Fund
Bakkt (ICE Futures U.S.)
Amun Crypto (Swiss SIX) ETP $HODL5

Trading markets — Futures/Options/Swaps (Unregulated or smaller)

Bitmex
bitFlyer
OKEx
Deribit
Crypto Facilities Ltd.
CoinFlex
eToro
Bithumb Global
Huobi Global
Huobi MENA
Bolama
Quedex
AMarkets
NordFX
FXOpen
FXCM
IC Markets
Leveraged Buying / Selling on Traditional bitcoin Exchanges
ExchangeWar ← See the “Features” column to the right for leverage levels.

Custodial / Escrow and Legal Services

Noble Bank International
Dentons
Washington Trust
Fidelity Digital Assets
TMF Group
LMAX Digital
itBit
Etana Custody
Kingdom Trust
Onchain Custodian
Standard Kepler
Legacy Trust
Mdoreh
GTES

Person-to-Person (P2P) OTC

There are well over a dozen P2P OTC exchanges, including LocalBitcoins, Bisq, HodlHodl, Remitano, Paxful, and more.
Related organizations / services / institutional software / tools

MVIS Bitcoin US OTC Spot Index
skew Futures, Options
TradeZero
Extended Dealer
Tera Exchange
Ark Investment Management
United Traders
OTCXN (OTC Exchange Network)
Confidebat
E8 Partners
Switcheo
HedgeBase
Caspian
Ren (formerly Republic Protocol) dark pools
Blockstream Liquid
Fireblocks
OTCBoss (Telegram group only, until alpha software released)
Bitcoinity Combined USD order book/liquidity

Tym ma być Liquid. Platformą umożliwiającą instytucjom handel na jednej prostej platformie z wyeliminowaniem trzeciej strony wszelkimi stokenizowanymi assetami. Confidental Transactions, właśnie w tym celu powstały jak i narzędzia do Atomic Swapów. Do tego będzie służyła ta platforma. Jak już wcześniej wspomniałem większość przeciętnych użytkowników nie znajdzie tu nic ciekawego dla siebie, ale dla profesjonalnego handlu krypto jest to idealne rozwiązanie, skupiające na jednym łańcuchu wiele coinów, tokenów…

Należy zrozumieć że na Liquidzie nie stworzymy normalnych giełd, z order bookami, wykresem, pozycjami, które będą wypełniane jak na tradycyjnych rynkach. Mimo tego zawsze będziemy mogli z tego skorzystać i bez żadnych opłat handlować między sobą różnymi krypto / stablecoinami. Coś pośredniczego jak OTC a zwykły rynek stworzył wirex. Pozwolił na szybki handel małymi kwotami dość zautomatyzowany. Oczywiście korzystać z niego mogą tylko profesjonalni brokerzy, firmy a nie osoby prywatne. Rynki OTC nie pobierają fee. Kiedy kupujecie albo sprzedajecie krypto za pośrednictwem Wirexa, tak naprawdę handlujecie przez ich niewidoczne dla was OTC i wypełniacie oferty. Tutaj Wirex pobiera fee, ale przy handlu OTC / OTC nie pobiera żadnego. Dlatego Wirex nie jest kantorem, nie ma giełdy, nie korzysta innych rynków kiedy wam oferuje handel na swojej platformie. Ich dostawcami płynności są te małe pseudo OTC. Tutaj możecie zobaczyć płynność tego rynku i jak wiele par tam jest: https://wirexapp.com/live-rates (są 42 podstrony….). Sam Wirex planuje stworzyć na Stellarze ok 30 stablecoinów (w tym PLN). Wątpię aby się przyjęły na innych rynkach. Wirex tutaj pokazuję jako przykład dla was, jako ciekawostkę. Taki pseudo OTC zautomatyzowany ryneczek.

Ostatecznie możemy też dokonać wymiany Awomic Swap nie tylko za na Liqudzie, ale też pomiędzy LN na Liquidzie a LN na właściwym łańcuchu BTC lub LTC. Wystarczy aby portfele umożliwiły łatwe wystawianie zleceń (kojarzenie ze sobą osób chętnych do handlu). Bez żadnego fee, bezpiecznie, bez żadnej giełdy będziecie mogli wprost sprzedać swoje BTC przez LN za USDT na LN Liquida w sekundę. Do tego confidental transactions. To w połączeniu z handlem atomic swapami też nam da możliwość względnie prostego anonimizowania środków. Kiedy skorzystamy z LN to już kompletnie mamy najlepszą anonimowość.

Liquid od początku jest tworzony w celu integracji handlu stokenizowanymi assetami na jednym łańcuchu. Posiada CT i smart kontrakty. Niedawno odbył się hackaton poświęcony Liquidowi i rozwiązanim na niego: https://blockstream.com/2019/05/30/en-the-bitcoin-games-liquid-hackathon/
Liquid jest profesjonalnie rozwijanym, a nie jak jakieś ETH które jest po prostu niepoważne. Dodatkowo jaki ma sens tokenizacja czegoś na ETH, kiedy chain jest niepewny, zmienia kierunek rozwoju co 5 minut, wszystkim rządzi niepoważny dzieciak i od lat nie może nic usprawnić. Jak ma się tam odbywać profesjonalny handel tokenami kiedy wszyscy widzą transakcje na nim? Śmieszne… Oczywiście mogą powstawać na ETH jakieś stokenizowane assety, ale ostatecznie będą one 2-way-peg odtwarzane na Liqudzie i tam się będzie odbywał nimi handel. Dodatkowo każdy z tych tokenów, stablecoinów ERC20, jest kontrolowany przez emitenta, może go zabrać, zablokować. Taki zwykły fiat na ETH 😀

I proszę bez wiochy że ja zachwalam jakoś Liquid bo to coś Bitcoinowego. Oczywiście, jest to chain który odciąży mocno łańcuch BTC i sporo BTC będzie za jego pośrednictwem transferowanych. Jest to jednak blockchain do profesjonalnego handlu wszelkimi krypto. Wiele z BTC nie ma wspólnego, więc shiciarze przestańcie jak idioci powtarzać że ja to jakoś chwalę bo to coś Bitcoinowego i jest mi na rękę, bo tak nie jest. Po prostu zwracam uwagę na rozwój czegoś o czym większość osób nie ma pojęcia a co będzie bardzo istotne w przyszłości kryptowalut. O tym nie usłyszycie od influencerów, naganiaczy itp. Jak już wspomniałem raczej przeciętni użytkownicy nie będą z tego korzystali, (choć już mogą) i pewnie ciemnogród shiciarski mi zacznie za 3 miesiące gadać że Liquid stoi w miejscu, dalej uparcie walcząc z tym jakby to było coś Bitcoinowego 😀

Czytaj: #cybertag
Jeśli ci się podobało, rzuć niewielki, symboliczny donate: bc1qgxxrl2frnzx9x98l07un790jwptq6slexkzfa7

Na koniec, zachęcam do poczytania i dowiedzenia się czegokolwiek zanim zaczniecie swoje dziecinne ataki.

https://blockstream.com/liquid/
https://blockstream.com/2019/05/15/en-new-liquid-securities-platform/
https://blockstream.com/2019/05/08/en-liquid-new-members-and-integrations/
https://blockstream.com/liquid-faq/
https://blockstream.com/2019/07/29/en-tether-lands-on-the-liquid-network/
https://blockstream.com/2019/07/31/en-lightning-on-liquid/

**What is the Liquid Network?*

The Liquid Network is a blockchain for exchanges, brokers, and market makers that enables fast, private Bitcoin transactions with other members of the network. Through Liquid’s Issued Assets feature, members can tokenize fiat currencies, securities, or even other cryptocurrencies.

Current Members Include

Cryptocurrency Exchanges
Trading Desks & Brokers
Market Makers

Features

Rapid & Private Transfers
Instead of facing long and unpredictable confirmation times when transferring bitcoin between accounts, Liquid transactions are fully completed in two minutes. Confidential Transactions technology allows trades to be completed in private, preventing the front-running of large orders.

Issued Assets
Using Liquid’s Issued Asset technology you can quickly tokenize traditional currencies, real world assets and other cryptocurrencies, and transact them securely with other members of the network.

Secure Trading
Limit the time third parties have custody of your funds by taking advantage of fast deposits and withdrawals between exchanges and your own Liquid wallet. Counterparty risk can be further minimized by using atomic swaps with your trading partners, especially powerful for OTC desks trading between bitcoin and tokenized fiat.

Streamlined Development
Assets on Liquid are all traded within the same blockchain environment, based on the familiar Bitcoin codebase. No more time-consuming, unreliable integrations with multiple blockchains, clients, and APIs.

Who Benefits?

Traders
Confidential Transactions protect your privacy while trading, preventing competitors from front-running your trades.
React to trading opportunities faster thanks to two minute settlement times when sending between exchanges.
Reduce your exposure to counterparty risk by being able to quickly withdraw funds when trading is complete.

Exchanges
Tap into new markets by launching exciting trading products on top of Liquid.
Attract traders with a faster, smoother trading experience and enhanced security for their funds.
Reduce engineering burden by providing access to multiple assets on one secure platform.

Issuing Assets & Tokenized Fiat
Any institution that has custody of assets, such as fiat or cryptocurrencies, may use Liquid to issue a tokenized version of the asset. Once in Liquid, this asset can be traded freely within the network, taking advantage of Liquid’s privacy, speed, and secure trading features.

Accessing the Liquid Network
The Liquid Network is operated by a federation of cryptocurrency exchanges and financial institutions that run specialized hardware to secure the network. Individual traders can also access the network via the Liquid Wallet client on their device, allowing everyone to freely take custody of their Liquid assets.

Operated by Industry Leaders
The Liquid Network’s members consist of some of the largest exchanges, trading desks, brokers, and financial institutions in the industry. Distributed around the world, the network is designed to ensure there is no single point of failure.

Verifiable Auditing
In addition to enhanced transaction privacy, Liquid users can selectively provide verifiable audit records to third parties. Exchanges can provide proof of Liquid-based reserves without needing to disclose other sensitive data to competitors.

#bitcoin #kryptowaluty #liquid